如何构建一个初级的股票交易系统

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2016年1月13日09:05:38如何构建一个初级的股票交易系统已关闭评论 714 浏览 3721字阅读12分24秒

随机先生 : 如何构建一个初级的股票交易系统2015股灾启示录(修订版) 1、交易风控怎样玩——盯住账户收益率曲线(已修订) http://xueqiu.com/1708120238/63050382 2、交易级别和盈利模式——买点止盈止损的终极回答(已修订) http://xueqiu.com/1708120238/63282274 3、如何构建一个初级的股票交易系统(已修订) http://xueqiu.com/17081...2015股灾启示录(修订版)

1、交易风控怎样玩——盯住账户收益率曲线(已修订)
http://xueqiu.com/1708120238/63050382
2、交易级别和盈利模式——买点止盈止损的终极回答(已修订)
http://xueqiu.com/1708120238/63282274
3、如何构建一个初级的股票交易系统(已修订)
http://xueqiu.com/1708120238/63395297
4、走出舒适区彻底解决投资心态问题
5、投资的致命幻觉“确定性”与“大概率”。
6、向投资大V学习的正确姿势

一、投资者问题自查
在坚持股票投资之前,请投资者务必思考清楚以下问题
1、家庭收入支出结构?2、资产配置结构,不能过于保守又不能盲目投资,避免牛市初期轻仓,熊市重仓的局面。3、Swot分析:自己投资的优势:金融、财务、数学、计算机、心理学术背景?劣势:执行力?领悟力?抗压力?机会:是否有正确的学习方向?能否能以较低代价获取投资经验?威胁:是否有充足的时间精力?是否有较大的财务压力?你正在执行/模仿的投资方法所产生的业绩是偶然性因素所致,还是由稳定盈利模式产生?

投资要想稳定获利至少需要5-10年专注的学习,甚至这还不是盈利的必然条件,大量的人终其一生在股市碌碌无为,将投入股市的精力投向其他领域,你一定能获得更大的成功。做完以上功课,大多数人应当销户离场,而如果你仍然坚持则必须明白,证券市场绝不是和市场做斗争,更不是和庄家斗智斗勇,交易的本质是和自己的内心抗争,和人性的弱点斗争,与贪恐侥幸博弈,如果你有志于在这方面有所作为,请继续,祝好运。

二、做分析师还是交易者?
你认为金融市场是有规律可以预测还是混沌无序的?在我们的投资中任何的操作都要基于某种投资信念,有人崇尚价值,有人尊重趋势,有人精于投机。笔者尝试用“分析预测派”和“交易应对派”来进行更大范畴的分类。目前市场上主流的研究机构、投资者以“分析预测派”为主。而“交易应对派”的方法主要是:不过分主观预测市场走势,而是将市场未来各种走势进行完全分类并制定相应的应对策略,通过截断亏损、放开盈利,小亏大盈实现盈利。

如果你选择了预测派中某个分支,或价值或技术,之前已经能够稳定盈利(5年以上),不妨继续精进;而对于长期预测而稳定亏损的预测派投资者,不妨置之死地,考虑转变为“交易应对派”尝试一下。对于新股民来说,笔者强烈建议选择“应对派”,一开始先走向不亏、小亏的道路;避免出现大幅亏损,等度过了漫长的学费期。对于“分析预测派”的风控、选股、止损止盈策略,雪球以及各类书籍均有详细介绍,暂不妄论。笔者主要基于“交易应对派”的风控、品种选择、入场、离场进行建立交易系统。

三、选股难题如何化解
交易应对派的盈利均来自于价差,也就是说股票只要能够产生股价波动就有盈利可能,不管是期货、股票、外汇,任何交易品种只不过是价格变动的载体,任何一支股票都只不过是一个承载价格波动的载体!在有严格的止损保护下,只要基本面没有明显的瑕疵(如退市风险),那么存在良好波动性并有良好流动性的品种都是交易应对派的好品种。具体关注阶段涨跌幅、成交量、换手率等指标,但这里的指标并非用于预测未来涨跌,更不是通过指标叠加来增加预测的概率。而在于我们选择总需要某种条件,承载我们这些触发条件的工具我们选择最直观明了技术指标,例如K线、均线、BOLL线等。这个与分析预测派运用技术指标预测有本质区别。

不执著于选股的原因在于,在一个有上亿投资者参与的市场中,你要比别人更聪明地发现价值漏洞是非常困难的。如果是10个人参与的市场,挖掘牛股肯定是对收益有增进的,但是一个1亿人参与的市场,这种努力对总收益的贡献度,必定是微弱的,比如只能有1-5%的提高。当把所有交易品种当做是价格波动的载体之后,我们可以把大量寻找牛股的时间精力释放出来,用于更加全局的资产配资、风险管理,优化入场离场、止盈止损参数,提高领悟与执行力等方面,这些努力对总收益的贡献度是巨大的,至少是百分之几十的提高。


四、一个日线级别的操作系统
《海龟交易系统》和《走向财务自由之路》两本书是交易系统方面的权威著作,投资者可网上购买或者搜索电子书。笔者建立的是一个简化版的符合笔者个人的系统,抛砖引玉,切记简单模仿,盈亏自负。一个完整的交易系统至少包含了:策略—如何买卖;风险管理(仓位/头寸规模)—买卖多少;市场—买卖什么;入市—何时买卖;止损—何时退出亏损的仓位;离市—-何时退出赢利的仓位。

1、策略选择——基于均线强弱划分后的选择

根据K线收盘处在20日、60日均线的不同位置完全分为4类。

如何构建一个初级的股票交易系统
如何构建一个初级的股票交易系统
说明:

在牛市逼空如图中 直角边框 阶段,即MA60 < MA20 <K线 阶段,大盘指数同时在20、60日均线上方,属于逼空行情,此时顺势追高、持股待涨是利润最大化的方法;难有回调“低买”的机会,因此主要采用“趋势突破策略”,高买高卖;或者强势股回调第二波。

而单边熊市如图中 钝角边框 阶段,即K线 < MA20 < MA60 阶段 ,如果触及止盈、止盈必须离场,同时在极低的成功概率下,即使“低买”也是大概率套牢,尽量采用休息,不开新仓的策略。如果开新仓建议选用强势股回调策略。不建议低吸弱势股(没资金关注)或者强势突破股(成功率低)。

在两个横盘震荡阶段,即K线处于20、60日两条均线之间,不管20日在60日上还是60日在20日之上,大盘均可上可下,三种策略均可。

笔者在以上四个阶段,全部选择强势股回调策略。强势股回调策略:属于对震荡和趋势的折中,比如日线级别突破选股、分钟级别BOLL下轨择时,本质仍属于震荡策略。每个人需结合自己的经验和偏好选择符合自己的策略组合。

2、风险管理——收益率曲线的应用
1)初始仓位:
假设单次仓位风险为本金2%风险、单笔交易止损幅度为8%;100万本金。
100万X 2%=2万;2万/ 8% =25万市值仓位,即初始四分之一仓位。
如果只愿承担1%风险,仓位继续减半即可。

2)加减仓策略:盈利5—8%把止损价提高到成本价,此后可加仓本金2%风险的仓位;以此类推,只要之前仓位止损价上移动到成本以上,现有仓位不再亏损之后,可一直加仓直至满仓,乃至杠杆。盈利后并把止损上移到成本后加仓,可以确保某一个时刻总的风险维持在较低水平;加仓策略在遇到单边牛市时能够较快加到重仓、满仓;并不排斥杠杆,当所有仓位都是盈利,本金用足的情况下,自然可以使用低利率的杠杆资金,期货采用保证金交易,性质等于0利率融资杠杆交易,因此加仓策略在期货中效果是最佳的。

3)停仓计划:账户达到年度亏损上限,如年度达到10—15%亏损,停止开新仓;账户达到总亏损上限,如总亏损20—30%,停止开仓。

3、品种及止盈止损选择
品种:强于大盘+强于同板块+回调抗跌。综合选择10日、5日涨幅前5板块;板块内涨幅前3个股/涨停最早前三个股;回调最抗跌前三个股;取以上条件取交集组成股票池。

A、震荡策略
1)入场:boll下轨
2)止损:-5至-6 %或 0.6倍ATR;盈利5%以上后止损价上移到成本价
3)止盈:15%—20%或1.5倍ATR
4)时间止损:10天不触及止损、止盈价格,离场

B、强势回调策略
1)入场:boll中轨或小级别boll下轨或成交密集区
2)止损:-6%至-8%或0.8倍ATR;盈利6%以上后止损价上移到成本价
3)止盈:15%—25%或2—3倍ATR
4)时间止损:10天不触及止损、止盈价格,离场

C、趋势策略
1)入场:突破阶段平台
2)止损:-6%至-10%或0.8倍至1倍ATR;盈利8%以上止损价上移到成本价
3)止盈:20%—30%或2—3倍ATR;或盈利后跌破短期趋势线;或最高价回撤10%。
4)时间止损:5天不触及止损、止盈价格,离场

说明:
ATR:平均价格波动,(日最高价-日最低价)/股价,取5日平均值。
止损策略:不管是绝对值-6%还是0.6倍ATR,目的是控制最大亏损幅度。
止盈策略:趋势策略的止盈目标是尽量的放开盈利空间;震荡策略的止盈目标是实现大约2倍赔率(平均盈利/平均亏损》2)。
时间止损:买入后既不止损也不止盈的概率也很大,要给出足够的时间让行情去发展;反之到了计划的时间果断出场。重新触发入场当做全新的一次交易。

备注:这是一个偏短线的、纯投机的交易系统,多数人并不适合,各位看官主要是看思路,看交易系统的构成要素。一定结合自己的风险承受能力,投资理念,交易风格来构建自己的系统。市场环境不同,也会采取完全不同的系统。

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